شبیه سازی نرخ سود بازار بین بانکی ریالی ایران در چارچوب تعادل نش و با استفاده از مدل های جستجو
Publish Year: 1399
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: Persian
View: 376
This Paper With 26 Page And PDF Format Ready To Download
- Certificate
- من نویسنده این مقاله هستم
این Paper در بخشهای موضوعی زیر دسته بندی شده است:
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
JR_ATE-7-3_002
تاریخ نمایه سازی: 27 بهمن 1399
Abstract:
بین بانکی بخشی از بازار پول است که در آن بانکها و مؤسسات اعتباری جهت تامین مالی و مصرف منابع مازاد به صورت کوتاهمدت و با هدف ایجاد تعادل در وضعیت نقدینگی خود وارد معامله میشوند. در چارچوب الگوی کریدوری نرخ سود، بانک مرکزی به منظور اجرای سیاست پولی، کریدور نرخ سود را در بازار بین بانکی تعیین و با استفاده از عملیات بازار باز نرخ سود بازار را به سمت نرخ سود سیاستی هدایت مینماید. بر این اساس برآورد نرخ سود بازار بین بانکی تعادلی از مهمترین چالشهای سیاستگذاری پولی به شمار میرود. بدین منظور، پژوهش حاضر در چارچوب الگوهای شبکهای، یک مدل جستوجوی چهار دورهای شامل دوره شوک نقدی، جستوجو برای یافتن شریک، چانهزنی و تسویه با بانک مرکزی را ارائه و رفتار بانکهای ایران را در بازار بین بانکی شبیهسازی نموده است و در پایان نرخ سود بازار بین بانکی ایران را برای دوره 1397 تا 1398 استخراج مینماید. نتایج نشان میدهد که هر چند میانگین نرخ اعلامی در بازار بین بانکی ایران با میانگین نرخ بدست آمده از مدل این پژوهش یکسان است اما نرخ سود وامدهی و وامگیری بانکهای بزرگ که از مدل استخراج شده است تفاوت معنیداری دارند و البته با عقلانیت رفتاری بانکها سازگار است. همچنین میانگین نرخهای اعلامی بانکها در دو حالت یکسان است که نشان دهنده انحراف در سیاستگذاری نرخ سود توسط بانک مرکزی است.
Keywords:
Authors
رضا راعی
استاد مدیریت مالی دانشکده مدیریت دانشگاه تهران
اکبر کمیجانی
استاد اقتصاد دانشکده اقتصاد دانشگاه تهران
مرتضی بکی حسکویی
استادیار دانشکده معارف اسلامی و اقتصاد دانشگاه امام صادق
حمیدرضا جعفری
دانشجوی دکتری مدیریت مالی دانشکده مدیریت دانشگاه تهران
مراجع و منابع این Paper:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :