پیش بینی روند حرکتی قیمت طلای جهانی با مدلهای متقارن و نامتقارن گارچ- اسپلاین
عنوان مقاله: پیش بینی روند حرکتی قیمت طلای جهانی با مدلهای متقارن و نامتقارن گارچ- اسپلاین
شناسه ملی مقاله: JR_JINET-14-2_006
منتشر شده در در سال 1398
شناسه ملی مقاله: JR_JINET-14-2_006
منتشر شده در در سال 1398
مشخصات نویسندگان مقاله:
یونس نادمی - استادیار گروه علوم اقتصادی، دانشگاه آیت الله بروجردی
محمد رضا حدادی - استادیار گروه ریاضی، دانشگاه آیت الله بروجردی
حامد فرهادی - کارشناس ارشد ریاضی مالی، دانشگاه آیت الله بروجردی
خلاصه مقاله:
یونس نادمی - استادیار گروه علوم اقتصادی، دانشگاه آیت الله بروجردی
محمد رضا حدادی - استادیار گروه ریاضی، دانشگاه آیت الله بروجردی
حامد فرهادی - کارشناس ارشد ریاضی مالی، دانشگاه آیت الله بروجردی
مطالعه بازار سرمایه یک کشور، موضوع اصلی بسیاری از تحقیقات در چند دهه گذشته بوده است. یکی از متغیرها که توجه بسیاری از محققان و تحلیلگران را به خود جذب کرده است، روند حرکتی قیمت طلا میباشد. طلا همواره به عنوان رقیبی برای پولهای رایج و جاگزینی برای آن در ایفای نقش ذخیره ارزش، موقعیت خود را در بحرانهای سیاسی و اقتصادی حفظ کرده است. طلا به عنوان محافظی در مقابل افزایش یا کاهش ارزش پول و سرمایهگذاری امن مورد توجه قرار گرفته است. اهمیت عینی بازار طلا در مطبوعات مالی، و انعکاس نوسانات روزانه قیمت آن به صورت برجسته، این واقعیت را نشان میدهد که قیمت و عملکرد سرمایهگذاری طلا به عنوان یک دارایی بسیار با اهمیت است. با توجه به اهمیت قیمت طلا و اثرات اقتصادی حاصل از نوسانات قیمتی آن، پیشبینی قیمت طلا برای سرمایهگذاران به منظور حداقل سازی ریسک سرمایهگذاری از اهمیت ویژهای برخوردار است. در این مقاله، دقت پیشبینی مدلهای مختلف حافظه کوتاهمدت و بلندمدت گارچ و مدلهای متقارن و نامتقارن گارچ - اسپلاین، در پیشبینی روند حرکتی قیمت طلای جهانی در طی سالهای ۲۰۰۰ تا ۲۰۱۸ بر اساس معیار خطای RMSE مورد ارزیابی قرار گرفته است. نتایج نشان میدهد که در افقهای پیشبینی کوتاهمدت و بلندمدت، مدلهای گارچ - اسپلاین از دقت پیشبینی بالاتری برای قیمت طلای جهانی نسبت به مدلهای گارچ حافظه کوتاهمدت و بلندمدت برخوردار بوده است.
کلمات کلیدی: پیشبینی, قیمت طلای جهانی, سری زمانی, مدل گارچ- اسپلاین طبقه بندی JEL: C۵۳, L۶۱, C۲۲
صفحه اختصاصی مقاله و دریافت فایل کامل: https://civilica.com/doc/1187994/