بررسی نقش تعدیلی بیش ارزیابی حقوق صاحبان سهام بر رابطه بین کیفیت حسابرسی و اقلام تعهدی اختیاری در شرکتهای پذیرقته شده در بورس اوراق بهادار تهران

در این پژوهش تاثیر کیفیت حسابرسی بر مدیریت سود در شرکتهای بیش ارزیابی شده از لحاظ حقوق صاحبان سهام بررسی میشود. بیشارزیابی حقوق صاحبان سهام در شرایطی ایجاد میشود که قیمت واقعی سهام شرکت از ارزش ذاتی آن بیشتر باشد. در چنین شرایطی امکان توجیه ارزش شرکت از طریق عملکرد کاهش می یابد و مدیریت سعی میکند از طریق سایر راهکارها از جمله مدیریت سود، ارزش شرکت را توجیه کند. به دلیل چنین شرایطی، ممکن است رابطه معکوس بین کیفیت حسابرسی و مدیریت سود به واسطه فشار وارده از جانب مدیریت بر حسابرس، در اینگونه شرکتها برقرار نباشد. در راستای آزمون تجربی این موضوع از دو معیار اندازه حسابرس و تخصص حسابرس در صنعت به عنوان نمادی از کیفیت حسابرسی استفاده شد. مدیریت سود نیز با استفاده مدل جونز تعدیل شده اندازه گیری شد. همچنین اثر متغیرهایی همچون اندازه شرکت، اهرم مالی، جریان های نقدی عملیاتی و عملکرد نیز کنترل شد. یافته های حاصل از بررسی ۷۱ شرکت در طی سالهای ۱۳۹۲ الی ۱۳۹۷ با استفاده از رگرسیون خطی چندگانه و روش داده های تابلویی (پانل) بیانگر آن است که شدت رابطه معکوس بین اندازه حسابرس و اقلام تعهدی اختیاری در شرکتهای بیش ارزیابی شده کاهش یافته وحتی این رابطه به یک رابطه مستقیم تبدیل میگردد. این نتیجه موید فرضیه اول پژوهش بود. افزون بر این نتایج آماری گواه آن است که شدت رابطه معکوس بین تخصص حسابرس در صنعت و اقلام تعهدی اختیاری در شرکتهای بیش ارزیابی شده کاهش می یابد. این نتیجه نیز بیانگر تایید فرضیه دوم پژوهش بود.

Keywords:

کیفیت حسابرسی , اندازه حسابرس , مدیریت سود , بیشارزیابی حقوق صاحبان سهام.