محمد نبی پور - موسسه ره آورد، تهران
مقصود امیری - عضو هیات علمی دانشگاه علامه طباطبائی، تهران
مهدی زمانی مزده - گروه مدیریت MBA-دانشگاه پیام نور، ایران

پیش بینی ورشکستگی شرکت ها ، یکی از موضوعات مورد توجه محققان و نهادهای مالی میباشد. سرمایه گذاران و مؤسسات دولتی علاقه مند به ارزیابی وضیعت مالی شرکتها میباشند زیرا علاوه بر جلوگیری از تحمیل هزینه های ناشی از ورشکستگی، پیشبینی به موقع میتواند تصمیم گیرندگان را در یافتن راه حل و پیشگیری از درماندگی مالی یاری نماید. هدف از این پژوهش بررسی توانایی پیشبینی ورشکستگی شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران (تولیدی و خدماتی) می باشد. این پژوهش از نظر هدف، کاربردی و از نظر روش، توصیفی (نیمه تجربی) از نوع همبستگی میباشد. مدلهای پر ارجاع برای پیش بینی مدلی منتخب عبارتنند از مدلهای آلتمن ، رگرسیون ریج ، اسپرینگیت ، فالمر و شیراتا میباشد. پس از اولویتبندی مدلهای فوق مدلی پیش بینی ریج با توجه به میانگین درصد اطمینان و خطای کل نمونه در یک تا سه سال قبل از ورشکستگی (عدم ورشکستگی) متناسب با شرایط محیطی و اقتصادی بورس اوراق بهادار تهران انتخاب گردید

ورشکستگی، مدلهای پیشبینی ورشکستگی، مدل رگرسیون ریج