تعادل ریسک وبازده و همبستگی پیوسته: آیاحجم ونوسانپذیری آنها تاثیرگذار است؟

Publish Year: 1394
نوع سند: مقاله کنفرانسی
زبان: Persian
View: 587

This Paper With 24 Page And PDF Format Ready To Download

  • Certificate
  • من نویسنده این مقاله هستم

استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:

لینک ثابت به این Paper:

شناسه ملی سند علمی:

MAVC01_048

تاریخ نمایه سازی: 28 شهریور 1394

Abstract:

مابه جستجو ی روابط میان میانگین و واریانس شرطی بازگشت سود سهام با استفاده ازمدلی می پردازیم که به ما این امکان را میدهد تا تعادل ریسک بازده و روابط آنها را باگذشت زمان اشکار سازیم این مدل رابطه مثبت را میان تعادل ریسک و بازده اشکار می سازد اهمیت رابطه ریسک و بازده با سطح اطلاعات تغییر می کند و این مورد بانوسان پذیری نرخ ارزارزیابی می گردد درطول زمان نوسانپذیری اندک نرخ ارزبازار برای افزایش بازگشت سود مقاومت می کند و این امر باعث خطا درمحاسبه ریسک و بازده برای سود موردانتظار میگردد این امر توضیح دهنده ی این سوال است که چرا یافتن رابطه مثبت میان ریسک و بازده چالش برانگیز می باشد درحالیکه همبستگی میان آنها نکات مهمی را اشکار می سازد

Authors

ایمان جوکار

دانشگاه آزاد اسلامی واحد شیراز،دانشکده اقتصاد مدیریت

زهرا بهادری

دانشگاه آزاد اسلامی واحد شیراز،دانشکده اقتصاد مدیریت

مراجع و منابع این Paper:

لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :
  • Akgiray, V., 1989. Conditional hetero scedasticity in time series of ...
  • Andersen, T.G., 1996. Return volatility and trading volume: an information ...
  • Blair, B.J., Poon, S-H., Taylor, S.J., 2001. Forecasting S&P 100 ...
  • Bollerslev, T., Engle, R.F., Wooldridge, J.M., 1988. A capital asset ...
  • De Santis, G., Imrohoroglu, S., 1997. Stock returns and volatility ...
  • Grossman, S., Stiglitz, J., 1980. On the impossibility of informationally ...
  • Guo, H., Whitelaw, R.F., 2006. Uncovering the risk-return relation in ...
  • G.A., Malliaropulos, D., Priestley, R., 2007. The impact of EMU ...
  • Harvey, C.R., 2001. The specification of conditional expectations. J. Empir. ...
  • Hiemstra, C., Jones, J., 1994. Testing for linear and nonlinear ...
  • Kumar, P., Sorescu, S.M., Boehme, R.D., Danielsen, B.R., 2008. Estimation ...
  • Lamoureux, C.G., Lastrapes, W.D., 1991. Hetero skedasticity in stock return ...
  • Merton, R.C., 1973. An intertemporal capital asset pricing model. Econometrica ...
  • Nyberg, H., 2012. Risk-return tradeoff in U.S stock returns over ...
  • Pagan, A., 1984. Econometric issues in the analysis of regressions ...
  • Pastor, L, Meenakshi, S., Swaminathan, B., 2008. Estimating the intertemporal ...
  • Roll, R., 1984. A simple implicit measure of the effective ...
  • Schwert, G.W., 1989. Why does stock volatility change over time? ...
  • نمایش کامل مراجع