بررسی نقش تعدیلی عوامل ریسک سیستماتیک بر پایه متغیر های مالی و غیر مالی و ادراک سرمایه گذاران
Publish place: 4th International Conference on Management, Accounting, Economics and Social Sciences
Publish Year: 1398
Type: Conference paper
Language: Persian
View: 308
This Paper With 13 Page And PDF Format Ready To Download
- Certificate
- I'm the author of the paper
Export:
Document National Code:
HMODIR04_090
Index date: 2 January 2021
بررسی نقش تعدیلی عوامل ریسک سیستماتیک بر پایه متغیر های مالی و غیر مالی و ادراک سرمایه گذاران abstract
در بازار سرمایه یکی از مهم ترین مباحث ارتباط بین ریسک و بازده است،مخصوصا ریسک سیستماتیک؛ زیرا اعتقاد براین است که بازده سهام فقط تابعی از ریسک سیستماتیک است .تحقیق حاضر به بررسی رابطه ی بین بازده سهام و ریسک سیستماتیک در افق های زمانی میان مدت و بلندمدت و بررسی تأثیر میزان نوسانات بازار بر رابطه ی فوق در شرکت ها پذیرفته شده در بورس اوراق بهادارتهران در بازده زمانی ۱۳۸۷ الی ۱۳۹۲ میپردازد.نتیجه پژوهش، نشان دهنده رابطه معنی دار میان بازده سهام و بازده سهام با وقفه است که موید کارآیی روش مذکور در تصریح مدل و نتایج دقیق تر است. همچنین وجود رابطه معکوس بازدهی سهام با شاخص های ریسک سیستماتیک و عدم تقارن اطلاعات و رابطه مستقیم با سود هر سهم و نسبت جریان نقد عملیاتی به دارایی را نشان می دهد. علاوه بر آن میان بازدهی سهام و شاخص های اندازه شرکت و نسبت ارزش دفتری به بازار رابطه معنی داری وجود ندارد. هدف مطالعه پیش رو به دست آوردن درک یا دانش لازم برای تعیین ابزاری است که به وسیله ی آن نیازی مشخص و شناخته شده برطرف می گردد.
بررسی نقش تعدیلی عوامل ریسک سیستماتیک بر پایه متغیر های مالی و غیر مالی و ادراک سرمایه گذاران Keywords:
بررسی نقش تعدیلی عوامل ریسک سیستماتیک بر پایه متغیر های مالی و غیر مالی و ادراک سرمایه گذاران authors