رتبه بندی میزان تاثیر اقلام کلیدی ترازنامه ای و نسبت های سودآوری در انتخاب پرتفوی بهینه (با استفاده از تکنیک های داده کاوی)
Publish Year: 1394
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: Persian
View: 108
This Paper With 12 Page And PDF Format Ready To Download
- Certificate
- من نویسنده این مقاله هستم
این Paper در بخشهای موضوعی زیر دسته بندی شده است:
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
JR_FAAR-7-28_005
تاریخ نمایه سازی: 15 اسفند 1401
Abstract:
انتخاب پرتفوی بهینه، یکی از موضوعات مهم در ادبیات مالی محسوب می شود که هدف های حداکثر کردن بازده آتی و حداقل نمودن ریسک سرمایه گذاری را به همراه دارد.اساسا سرمایهگذاران برای انتخاب پرتفوی بهینه وکارا شرکت هایی را انتخاب می کنند که جزء شرکتهای برتر بورس باشند و همچنین شرکتهای که در رده های بالای این رتبه بندی قراردارند. رتبه بندی می تواند برحسب معیارهای مختلفی انجام گیرد. یکی از سودمندترین رتبه بندی ها،می تواند استفاده از نسبتهای سودآوری واقلام کلیدی ترازنامه ای باشد. دراین تحقیق نسبتهای سودآوری و اقلام کلیدی ترازنامهای ۱۵۰شرکت برتر بورس طی ۳ سال استخراج شده است و درهرسال۵۰ شرکت با توجه نسبت های مالی بالاتر به دو دسته موفق و برتر تقسیم بندی شدهاند. سپس با استفاده از ۴ مدل مبتنی بر تکنیک دادهکاوی و همچنین توان یادگیری هریک از مدل ها به بررسی ترتیب اهمیت این اقلام و نسبت ها جهت انتخاب پرتفوی بهینه پرداخته شده است. نتایج حاکی از آن است که اقلام کلیدی ترازنامه ای و نسبت های سودآوری هر دو برای ارائه پرتفوی حائز اهمیت بوده اما ارجحیت تاثیر گذاری آنان در هر مدل ترتیبی متفاوت است ؛ اما برخی از این اقلام مانند جمع کل دارایی ها، درصد سود به درآمد ، درصد سود عملیاتی به درآمد و نسبت قیمت به سود هر سهم (P/E) در تمام مدل ها به عنوان یک فصل مشترک از ارجحیت بالاتری برخوردارند که میتواند به عنوان مبنایی مناسب مورد توجه سرمایه گذاران قرار گیرد
Keywords:
Authors
امیررضا کیقبادی
استادیار گروه حسابداری دانشگاه آزاد اسلامی واحد تهران مرکزی
سمیه فتحی
کارشناس ارشد حسابداری مدرس دانشگاه پیام نور واحد بروجرد
سمیرا سیف
کارشناسی ارشد حسابداری دستیار علمی دانشگاه پیام نور نهاوند
مراجع و منابع این Paper:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :