بررسی عدم ثبات ضرایب در تابع واکنش مداخلات ارزی در اقتصاد ایران
Publish Year: 1397
Type: Journal paper
Language: Persian
View: 108
This Paper With 30 Page And PDF Format Ready To Download
- Certificate
- I'm the author of the paper
Export:
Document National Code:
JR_QJERP-26-85_009
Index date: 7 July 2024
بررسی عدم ثبات ضرایب در تابع واکنش مداخلات ارزی در اقتصاد ایران abstract
در این مقاله به برآورد تابع واکنش مداخلات ارزی در اقتصاد ایران در دوره زمانی ۱۳۹۳:۴- ۱۳۸۱:۲ پرداخته می شود. از آنجا که میزان و نحوه واکنش سیاست گذاران در همه شرایط الزاما یکسان نمی باشد و ممکن است با تغییر در وضعیت موجود در بازار ارز دچار تغییر گردد، از یک رگرسیون غیرخطی برای برآورد تابع واکنش مداخلات ارزی استفاده می شود. با توجه به آزمون صورت گرفته و تایید وجود این ارتباط غیرخطی، الگوی مورد نظر توسط روش رگرسیون انتقال ملایم برآورد می گردد. نتایج حاصل از این تخمین نشان می دهد که مداخله مقامات پولی در بازار ارز ایران تابعی از گذشته نرخ رشد ذخایر خارجی بانک مرکزی، نرخ رشد درآمدهای نفتی دولت، رشد نرخ ارز اسمی و درصد انحرافات آن از مسیر بلندمدت می باشد. طبق آزمون های انجام شده متغیر انتقال مناسب برای این تخمین، رشد نرخ ارز با حد آستانه ۳۱/۱۰ درصد بوده است که حول این مقدارآستانه ای ضرایب الگو از دو رژیم متفاوت تبعیت می کنند. همچنین نتایج برآورد حاکی از این حقیقت است که در ایران مسئولین پولی نسبت به رشد نرخ ارز و عبور آن از حد آستانه واکنش بزرگتری نشان داده اند.
بررسی عدم ثبات ضرایب در تابع واکنش مداخلات ارزی در اقتصاد ایران Keywords:
Foreign exchange market interventions , Exchange rate , Nonlinear model , Smooth transition regression , مداخلات ارزی , سیاست ارزی , نرخ ارز , الگوی غیرخطی , رگرسیون انتقال ملایم.
بررسی عدم ثبات ضرایب در تابع واکنش مداخلات ارزی در اقتصاد ایران authors
زهرا عزیزی
دانشگاه الزهرا
مراجع و منابع این Paper:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :
