تحلیل اثر بخشی تورم بر بازده اسمی بازار سرمایه با استفاده از آزمون ریشه واحد (دیکی فولر)
Publish place: International Conference on Accounting and Management
Publish Year: 1393
نوع سند: مقاله کنفرانسی
زبان: Persian
View: 533
This Paper With 14 Page And PDF Format Ready To Download
- Certificate
- من نویسنده این مقاله هستم
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
MOCONF01_0898
تاریخ نمایه سازی: 29 آبان 1394
Abstract:
رابطه تورم و بازده (قیمت) سهام در کشورهای مختلف و در دوره های مختلف به موضوعی معما گونه تبدیل شده است. در این تحقیق به بررسی رابطه تورم و شاخص قیمت سهام و شاخص بازده نقدی و قیمت سهام بورس اوراق بهادار تهران پرداختیم تا سمت و سوی این رابطه را مشخص کنیم و به این سوال مهم نیز جواب دهیم که آیا سرمایه گذاری در بورس اوراق بهادار بعنوان سپر تورمی عمل کند یا خیر؟ به عبارتی آیا سرمایه گذاری در بورس اوراق بهادار تهران می تواند حداقل بازدهی معادل نرم تورم داشته باشد یا خیر؟ سپس ارتباط علی بین این متغیرهای بررسی شد. نتایج تجربی تحقیق حاضر وجود یک رابطه علی یکطرفه از نرخ تورم بر بازده اسمی سهام نه برعکس و همچنین از نرخ تورم بر شاخص قیمت سهام نه برعکس را تأیید می کند. همچنین نتایج تحقیق حاضر وجود هرگونه علی بین بازده اسمی سهام و شاخص قیمت سهام را به شکل یکطرفه یا دو طرفه تأیید نمی کند.
Keywords:
Authors
غلامرضا صفارزاده
عضو هیئت علمی آموزشکده فنی و حرفه ای سما، دانشگاه آزاد اسلامی واحد کرج ، ایران
محمود نیکخواه بهرامی
مدرس آموزشکده فنی و حرفه ای سما، دانشگاه آزاد اسلامی واحد کرج، ایران
مراجع و منابع این Paper:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :