ارزیابی سودمندی الگوهای شمعی ژاپنی در بورس اوراق بهادار تهران
Publish place: Journal of Financial Accounting Research، Vol: 5، Issue: 3
Publish Year: 1392
Type: Journal paper
Language: Persian
View: 246
This Paper With 15 Page And PDF Format Ready To Download
- Certificate
- I'm the author of the paper
Export:
Document National Code:
JR_FAR-5-3_006
Index date: 16 May 2021
ارزیابی سودمندی الگوهای شمعی ژاپنی در بورس اوراق بهادار تهران abstract
در این تحقیق سودمندی گروهی از الگوهای تحلیل تکنیکی کوتاه مدت، تحت عنوان الگوهای شمعی ژاپنی مورد ارزیابی قرار گرفته است. تحلیل شمعی ژاپنی یک تکنیک زمان بندی کوتاه مدت است که اخطارهای خرید و فروش را بر مبنای رابطه بین قیمت های شروع، حداکثر، حداقل و پایانی صادر می کند. داده های تحقیق شامل سری زمانی قیمت های روزانه سهام ۱۷ شرکت پرمعامله حاضر در بورس اوراق بهادار تهران از تاریخ ۱۰/۱/۱۳۷۴ تا ۱۰/۹/۱۳۹۰، است. با استفاده از این داده ها سودآوری ۲۸ الگوی شمعی در دو حالت بدون لحاظ کردن کارمزد معاملات و با لحاظ کردن آن ارزیابی و مقایسه گردید. طی فرآیند تحقیق از روش شبیه سازی بوت استرپ بر پایه مدل GARCH-M برای ایجاد سری های زمانی تصادفی از سری اصلی قیمت استفاده شده است. نتایج نشان می دهد اکثر الگوهای مورد تحقیق (۱۸ الگو)، در حالت بدون لحاظ کردن کارمزد معاملات، به صورت معنی داری سودی بیش از روش خرید و نگهداری حاصل نموده اند اما در حالت لحاظ کردن کارمزد معاملات، بسیاری از این الگوها (غیر از ۵ الگو)، نمی توانند سودی بیش از روش خرید و نگهداری ایجاد نمایند. به طور کلی می توان گفت الگوهای شمعی ژاپنی موفق به پیش بینی مسیر آینده قیمت و سودآوری می شوند ولی این سودها با لحاظ کردن کارمزد معاملات از میان می رود. طبقه بندی: JEL: G۱۲، G۱۴
ارزیابی سودمندی الگوهای شمعی ژاپنی در بورس اوراق بهادار تهران Keywords:
ارزیابی سودمندی الگوهای شمعی ژاپنی در بورس اوراق بهادار تهران authors
خدیجه نصراللهی
دانشیار اقتصاد، دانشگاه اصفهان
سعید صمدی
دانشیار اقتصاد، دانشگاه اصفهان
محمد واعظ برزانی
دانشیار اقتصاد، دانشگاه اصفهان
مراجع و منابع این Paper:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :