ارایه جایگزینی برای خطای پیش بینی سود مدیریت و بررسی رابطه آن با ریسک مالی

در این تحقیق با استفاده از رویکردی جدید پیرامون خطای پیش بینی سود، رابطه آن با ریسک مالی شرکتها مورد بررسی قرار گرفته است. رویکرد معمول (سنتی)، مبتنی بر رگرسیون خطاهای پیش بینی سود سنوات گذشته بوده و اطلاعات مشهود شرکت با اقلام نامشهود ،همچون انگیزه، برای برآورد خطاهای پیش بینی سود مورد استفاده قرار می گیرد. در این پژوهش سعی گردیده است با استفاده از ویژگی های (شاخصه های) شرکت ها، سود آتی پیش بینی شده و بر اساس آن شاخص خطای پیش بینی سود محاسبه گردد. عموما شرکتهایی که عملکرد ضعیف دارند در برآورد پیش بینی سود با مشکل مواجه هستند.ریسک مالی شرکتها به عنوان معیاری در خصوص عملکرد شرکتها همواره مورد توجه بوده است.در این تحقیق از معیارهای نسبت جاری، دارایی های شرکت و نسبت اهرمی برای سنجش ریسک مالی استفاده شده است. لذا رابطه بین شاخص خطای پیش بینی سود، که مبین مابه التفاوت سود پیش بینی شده بر اساس ویژگی های شرکت بر سود پیش بینی شده مدیریت است، و معیارهای ریسک مالی مورد بررسی قرار گرفت . دراین راستا داده های مورد نیاز تحقیق طی سالهای 1389 تا 1393 در مجموع برای 460 شرکت_سال جمع آوری شده و فرضیه های تحقیق تحت آزمون رگرسیون خطی چند متغیره بررسی گردید. بر اساس یافته های تحقیق ، شاخص خطای پیش بینی سود یا به عبارتی مابه التفاوت سود پیش بینی شده بر اساس ویژگی های شرکت بر سود پیش بینی شده مدیریت، با نسبت جاری رابطه معکوس و معنی دار داشته وهمچنین این شاخص با داراییهای شرکت نیز رابطه مستقیم ومعنی دار دارد از طرفی بین نسبت اهرمی و شاخص خطای پیش بینی رابطه معنی داری مشاهده نشد.

Keywords:

ریسک مالی , خطای پیش بینی سود , شاخص خطای پیش بینی