اندازه گیری ریسک با معیار سنجش ارزش در معرض ریسک (VaR)، از طریق مدل GARCH ( مطالعه ای در سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان)

طاهره کیانی; داریوش فرید; حجت الله صادقی

اندازه گیری ریسک با معیار سنجش ارزش در معرض ریسک (VaR)، از طریق مدل GARCH ( مطالعه ای در سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان)

Publish place: Journal of Financial Management Strategy، Vol: 3، Issue: 3

Publish Year: 1394

Type: Journal paper

Language: Persian

This Paper With 20 Page And PDF Format Ready To Download

DOWNLOAD Paper

Certificate
I'm the author of the paper

Export:

Link to this Paper:

https://civilica.com/doc/872606

Document National Code:

JR_JFMZ-3-3_007

Index date: 16 June 2019

اندازه گیری ریسک با معیار سنجش ارزش در معرض ریسک (VaR)، از طریق مدل GARCH ( مطالعه ای در سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان) abstract

همه سرمایهگذاران در بورس اوراق بهادار با موضوع ریسک روبهرو هستند. بنابراین، اندازهگیری ریسک از مهمترین مسائل نزد سرمایهگذاران میباشد. پژوهش حاضر به اندازهگیری ریسک با معیار سنجش ارزش در معرض ریسک میپردازد. در این مطالعه، ارزش در معرض ریسک با استفاده از مدلهای GARCH اندازه گیری شده است. جامعه آماری پژوهش، سهام شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان از ابتدای سال 1389 تا پایان سال 1391 است. نتایج این پژوهش نشان میدهد که مدل GARCH عملکرد مناسبی در تخمین ارزش در معرض ریسک سهام شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان دارد و میتوان بیان نمود که مدل GARCH(1,1) با توزیع t-student برای بیشتر شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان مدل بهینه است

اندازه گیری ریسک با معیار سنجش ارزش در معرض ریسک (VaR)، از طریق مدل GARCH ( مطالعه ای در سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان) Keywords:

ریسک , ارزش در معرض ریسک (VaR) , مدل GARCH , بورس اوراق بهادار

اندازه گیری ریسک با معیار سنجش ارزش در معرض ریسک (VaR)، از طریق مدل GARCH ( مطالعه ای در سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در صنعت سیمان) authors

طاهره کیانی

دانشجوی کارشناسی ارشد رشته مدیریت بازرگانی- مالی دانشگاه یزد

داریوش فرید

دانشیار، عضو هیات علمی گروه مدیریت بازرگانی دانشگاه یزد

حجت الله صادقی

استادیار، عضو هیات علمی گروه مدیریت بازرگانی دانشگاه یزد

مراجع و منابع این Paper:

لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :

حنیفی، فرهاد. (1383). ارزش در معرض خطر، شیوهای جدید در ...

زمانی، شیوا. اسلامی بیدگلی، سعید. کاظمی، معین. (1392). محاسبه ارزش ...

برآورد وارزیابی ارزش در معرض ریسک در بازار فارکس [مقاله ژورنالی]

عبده تبریزی، حسین. حنیفی، فرهاد. (1380). ارزش در معرض ریسک ...

فلاح شمس، میرفیض. (1389). بررسی مقایسهای کارایی مدل ریسک سنجی ...

کشاورز، غلامرضا. صمدی، حداد. (1388). برآورد و پیشبینی تلاطم بازدهی ... [مقاله ژورنالی]

کینکید، دیوید رونالد. (1381). آنالیز عددی، ترجمه فائزه توتونیان، منصوره ...

Abad, P., & Benito, S. (2009). A Detailed Comparison of ...

Adjasi, C., Harvey, S., & Agyapong, D. (2008). Effect of ...

Alexander, G.J., & Baptista, A.M. (2002). Economic implications of using ...

Ardia, D. & Hoogerheide, L. (2014). GARCH models for daily ...

Bams, D., & Wielhouwer, J.L. (2001). Empirical Issues in Value-at-Risk ...

Brooks, CH. (2008). Econometrics for Finance , Cambridge University. ...

Bubak, V. (2008). Value-at-Risk on Central and Eastern European Stock ...

Dickey, D.A., & Fuller, W.A. (1981). Likelihood ratio statistics for ...

Fan, Y., Wei, Y. m., & Xu, W.X. (2004). Application ...

Francq, C., & Zakoian, J.M. (2010). GARCH Models (Structure, Statistical ...

Gabriel, A.S. (2012). Evaluating the Forecasting Performance of GARCH Models. ...

Giot, P., & Laurent, S., (2003b). Market Risk in Commodity ...

Gregory, P.C. (ED). (1959). Proceeding of the self-adaptive flight control ...

Huang, Y.C., & Lin, B.J., (2004). Value at risk analysis ...

Kormas, G. (1998). Daily and intradaily stochastic covariance: value at ...

Manganelli, S., & Engle, R. (2001). Value at risk models ...

Mohamed, A. (2005). Would students t-GARCH improve VaR estimates . ...

Orhan, Mehmet. Koksal, B. (2012). A Comparison of GARCH Models ...

Rogachev, A. (2006). Methodological Issues and Some Illustrations of Applying ...

Soni, V. (2005). A Comparison of Value-at-Risk Methods for Portfolios ...

Verchenco, O. (2002). Determinants of Stock Market Volatility Dynamics , ...

Yiu, K.F.C. (2004). Optimal Portfolios under a Value at Risk ...

Zheng, X. (2006). Modeling and Simulation of Value at Risk ...

نمایش کامل مراجع