بررسی قدرت پیش بینی بازده مورد انتظار برای مدل تک عاملی (CAPM) در شرکت های پذیرفته شده بورس اوراق بهادار تهران
Publish Year: 1395
نوع سند: مقاله کنفرانسی
زبان: Persian
View: 706
This Paper With 12 Page And PDF and WORD Format Ready To Download
- Certificate
- من نویسنده این مقاله هستم
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
AMSCONF04_195
تاریخ نمایه سازی: 6 اسفند 1395
Abstract:
یکی از مدل های قیمت گذاری جهت محاسبه بازده، مدل قیمت گذاری دارایی های سرمایه ای است. در این مقاله رابطه بین بازده مورد انتظار محاسبه شده با استفاده از مدل قیمت گذاری دارایی های سرمایه ای و بازده سهام بازار در شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران بررسی می شود. نمونه پژوهش شامل 74 شرکت بورسی در بازه زمانی 1393-1389 بوده که داده ها به صورت ماهانه استخراج شده تا این پژوهش وجه تمایزی نسبت به دیگر پژوهش های انجام گرفته داشته باشد؛ از سایت بورس اوراق بهادار تهران، سایت بانک مرکزی و نرم افزار ره آورد نوین برای جمع آوری داده ها، از نرم افزار اکسل برای محاسبه داده ها و از روش همبستگی و از نرم افزار ایویوز جهت تجزیه و تحلیل داده ها استفاده شده است. نتایج آزمون معنا داری فرضیه پژوهش نشان می دهد که بین بازده مورد انتظار پیش بینی شده برای مدل قیمت گذاری دارایی های سرمایه ای و بازده سهام بازار رابطه مثبت و معناداری وجود دارد؛ اما از آنجا که این رابطه ضعیف بوده، در پایان با توجه به محدودیت های پژوهش راهکار ها و پیشنهاد هایی ارائه شده است.
Keywords:
Authors
محمدحسن قلی زاده
دانشیار، دانشگاه گیلان، رشت کیلومتر 6 جاده رشت به تهران، دانشگاه گیلان، دانشکده ادبیات و علوم انسانی،گروه مدیریت
زهرا نقدی
کارشناسی ارشد مدیریت مالی، دانشگاه آزاد رشت. رشت
مراجع و منابع این Paper:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این Paper را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود Paper لینک شده اند :